债券周刊

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债 券 周 刊
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GILDATA

第82期
2005/10/31–11/04
上海聚源数据服务有限公司
研究发展中心
http://www.gildata.com.cn
(8621)50580016-1640
本周债券指数表现
指 数 开盘 收盘 涨跌幅(%) 成交额(亿元)
上证国债 108.62 108.38 -0.21 35.59
上证企债 117.18 117.30 0.10 2.47
深证企债 117.92 118.20 0.24 1.81

本周主要市场指数表现
指 数 开盘 收盘 涨跌幅(%) 成交额(亿元)
上证指数 1079.04 1100.05 1.77 344. 62
上证180指数 2038.22 2062.42 1.02 168.51
上证50指数 749.19 758.92 1.19 96.63
上证基金 748.23 758.35 1.39 13.19
沪深300指数 866.62 878.36 1.23 262.46
深圳成指 2633.37 2687.02 2.11 63.89
深证基金 670.42 681.92 1.72 1.49
市场表现
上证国债指数走势
108.00
108.20
108.40
108.60
108.80
10-3111-111-211-311-4
上证企债指数走势
116.60
116.80
117.00
117.20
117.40
117.60
10-3111-111-211-311-4
沪市国债12涨0平27跌,成交额较上周萎缩
16.95亿元.涨幅靠前个券有:05国债(7),
为.41%,其次是02国债(10),05国债(5),分别
为.21%,.19%;跌幅靠前个券有:05国债(3),为
-.91%,其次是03国债(7),02国债15,分别为
-.71%,-.61%.
两市企债18涨11平22跌,成交额较上周萎缩
1.59亿元.涨幅靠前个券有:04京地铁,为1.33%,
其次是02中移(15),03电网(1),分别为
1.01%,.93%;跌幅靠前个券有:02武钢(7),为
-3.2%,其次是03中铁债,05沪建(2),分别为
-1.62%,-1.03%.
两市可转债11涨9平10跌,成交额较上周增
加.52亿元.涨幅靠前个券有:万科转2,为2.9%,
其次是华菱转债,雅戈转债,分别为1.58%,.96%;
跌幅靠前个券有:云化转债,为-1.55%,其次是海
化转债,华电转债,分别为-1.28%,-.3%.
交易所回购市场4涨26平6跌,成交额较上周萎
缩84.8亿元.涨幅靠前品种有:RC001,为28.57%,
其次是R001,R003,分别为22.53%,15.83%;跌
幅靠前品种有:R002,为-14.85%,其次是R004,
R014,分别为-8.78%,-4.46%.
2005年10月31日—11月04日 债 券 周 刊
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一周宏观信息
央行可能择机推出证券信用交易
央行副行长吴晓灵日前在"公司法证券法实施准
备工作座谈会"上表示,为贯彻落实新的证券法,
公司法,央行将进一步拓宽证券公司融资渠道,
恢复证券公司一般融资者的法律地位,适时推出
证券信用交易,为合法资金入市创造条件.券商
人士认为,如果这一表态变成现实,那么不仅对
解决券商困境是一大利好,同时也会对股市起到
一定的提振作用.
今年以来,央行已通过周转贷款,补充流动性资
金等方式为一批券商输血,但对象仅限于规模较
大或资质较好的券商,并且不是所有的资金都可
以用于投资股票.
在证券法,公司法修订之后,另一种解决券商资
金困境的办法——信用交易的法律障碍得以解
决,通过允许券商进行信用交易来缓解其资金压
力成可行之道.
吴晓灵说,央行将依照分工,积极促进公司债券
的发行和交易.建议国务院法制办能够依据"两
法",加快对公司债券管理条例进行修订,以促进
公司债券发行,解决公司融资瓶颈问题.鉴于银
行间债券市场已经成为我国主要的固定收益类债
券市场,两法实施后,央行将采取有效措施,促
进公司债券的交易和流通,扩大公司债券的投资
主体范围,提高交易效率,同时积极履行监管职
责,完善信息披露和信用评级等有关市场运行规
则,为公司债券的发行和交易提供良好的服务.
根据现行规定,一年以下短期融资券发行由央行
核准,但一年以上的公司债券发行,则由发改委
审批.
对于新法为混业经营留下的空间,吴晓灵表示,
央行将研究金融控股公司的法律制度,积极配合
有关部门,建立金融监管协调机制,稳步推进金
融综合经营进程

央行进一步拓展香港人民币业务
央行日前发布公告称,经国务院批准,中国人民
银行决定扩大为香港银行办理人民币业务提供平
盘及清算安排的范围,并将在各项技术准备完成
后,于近期内陆续实施.这是继2003年11月19
日央行公告宣布为香港银行在港办理个人人民币
业务提供清算渠道和回流机制后又一深化香港人
民币业务的重要举措.
我国国际收支上半年保持"双顺差"
1日,外管局公布了05年上半年我国国际收支平
衡表.
统计显示,上半年我国国际收支经常项目,资本
和金融项目均呈现顺差,国际储备较快增长.05
年上半年,国际收支经常项目顺差672.64亿美
元,较上年同期增加597.99亿美元.05年上半
年,资本和金融项目顺差382.98亿美元,较上年
同期减少285.05亿美元.其中,直接投资净流入
224.75亿美元,证券投资净流出9.66亿美元,
其它投资净流入146.34亿美元.
在经常项目,资本和金融项目"双顺差"的推动
下,我国国际储备资产继续增长.2005年6月末,
外汇储备资产较上年末增加了1010.41亿美元,
达到7109.73亿美元.

财政部将加强金融类国有资产监管
财政部部长助理张少春日前在由全国人大常委会
法工委等单位举办的"公司法 证券法实施准备工
作座谈会"上表示,为贯彻落实公司法和证券法,
财政部将加强金融类国资监管.
张少春说,按照新的公司法规定,财政部作为金
融类国有资产出资人,目前正在起草金融类国有
资产监督管理条例,拟定金融类企业资产产权登
记管理办法,金融企业国有资产评估管理办法,
金融类企业国有资本经营预算管理办法和金融类
企业国有产权转让管理办法.并将对相关会计准
则进行修改,拟于今年年底明年年初出台.

唐双宁:战略投资者遴选有五大标准
迄今为止,共有18家境外金融机构入股16家中
资银行,投资总额近130亿美元.针对不断出现
的中外资银行合作案例,中国银监会副主席唐双
宁在11月2日举行的"2005中国论坛"上强调,
战略投资者应该是注重长期利益,与所入股银行
结成利益共同体的投资者.因此,在战略投资者
的遴选和确定上,"五大标准"是必然的选择.
标准一:不能入股两家以上同质银行
标准二:投资占比不低于5%
标准三:股权持有期三年以上
标准四:派驻董事
标准五:技术和网络支持

200
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后一页重要声明 3

债券市场信息
央行本周净回笼资金维持高位
1日,央行在银行间市场发行了300亿元一年期
央票,在不断加大的资金回笼力度下央票收益率
开始出现反弹,一年期央票的发行利率上升了4
个基点,达到1.3788%,回复到今年7月中旬的
水平.同一天,央行28天正回购的加权平均收益
率也出现了小幅反弹,达到1.03%,较上周上升
了一个基点.当日,央行共计在公开市场回笼资
金400亿元,比上周减少50亿元.
3日,央行在公开市场发行两期央行票据,发行
量分别较上周有所下降.其中,3个月央票发行
量为400亿元,比上周减少50亿元;6个月央票
发行150亿元,也比上周下降50亿元.不过三个
月央票的发行收益率较上周猛升近6个基点,达
到1.2205%,回复到今年3月底的利率水平,而
且使持续数月的一,二级市场收益率之间的"剪
刀差"就此一举消失,这可能从侧面表明银行超
短期资金的过度宽松状况在发生微妙变化.当天,
6个月央票的招标结果仍与上周持平,为
1.2309%,仅与3个月央行票据相差1个基点.
本周央行共计通过发行央行票据和正回购回笼资
金950亿元,扣除到期释放资金量,净回笼量520
亿元,虽然比上周减少90亿元,但仍然维持在近
期的高位.
哈药集团,清华控股发行短期融资券
哈药集团(600664)于11月4日在银行间市场发行
2005年哈药集团股份有限公司短期融资券(05哈
药CP01).
本期融资券发行量10亿元,期限365天;贴现发
行,价格通过簿记建档集中配售的方式确定,每
百元面值招标价格区间为97.12——97.16.中诚
信国际信用评级有限责任公司给出的信用评级为
"A—1"级.招商银行担任本期融资券的主承销
商.
清华控股将于11月7日在银行间市场发行清华控
股有限公司2005年度第一期短期融资券.
本期融资券发行规模9亿元,期限365天;贴现
发行,价格通过簿记建档集中配售的方式确定.
中诚信国际信用评级有限责任公司给出的信用评
级为"A—1+"级.光大银行担任本期融资券的主
承销商.

资产证券化有望本月底试点
国开行资金局耿铁军在德勤举办的"中国资产证
券化面临的挑战和机遇研讨会"上表示希望本月
底前,最迟在年底前推出国开行的信贷资产证券
化项目.
他透露了此次发行ABS的一些细节:项目资产池
中的资产涉及电力,城建,电信,铁路,公路,
高科技行业,制造业,化工业,煤炭和石油天然
气等12个行业,跨越19个地区,共有36名债务
人,62笔贷款,债权总金额为52.8689亿元.这
些资产均为一,二类资产,其中,一类资产占总
量的88.6%,二类资产占总量的11.4%.他特别
强调:"因为这是国家开发银行资产证券化的第一
单,也是中国的第一单,必须确保成功,因此进
入资产池的都是优质资产."
国开行此次发行的证券总量即资产池本金量
52.8689亿元,但发行前可能会有细微的调节.
根据对资产池的现金流测算,证券将分为三个档
次,分别为优先A档,优先B档和次级档,厚度
分别为70%,24%和6%.其中A档为固定利率,
B档为浮动利率,次级档为无票息证券,它们的评
级分别为AAA级,A级和暂不评级.三个档次证券
加权平均期限分别为0.62年,1.29年和1.72年.
另据悉,渣打银行是中国建设银行资产证券化试
点项目的财务顾问,渣打银行董事左仂思透露,
建行的MBS(个人住房抵押贷款证券化)项目与国
开行的项目进程基本同步,证券发行预计也将在
今年年内完成.
债市大幅下跌 7天蒸发300亿
截至10月31日,中国债券总指数报112.445点,
在7个交易日内累计下跌0.47%,以目前中国债券
市场托管总量计,中国债券市场累计蒸发市值约
300亿元.
31日,交易所和银行间债市继续下行.上证国债
指数收于108.22点,再跌0.35%.至此,交易所
债市7个交易日内累计下跌1.37%,债市收益率平
均上移了22个基点,创下今年以来最大幅度的调
整.

5年10月31日—11月04日 债 券 周 刊
2005年10月31日—11月04日 债 券 周 刊
本周央行公开市场业务2005-10-31 — 11-04
票据发行
债券代码 债券简称 发行日期
发行总额
(亿元)
发行价格
(元)
发行方式计息方式 参考收益率
债券期限
(年)
起息日期 到期日期 上市日期
0501105 05央行票据105 2005-11-01 30098.64价格招标贴现 1.378812005-11-022006-11-022005-11-02
0501106 05央行票据106 2005-11-0340099.69价格招标贴现 1.22050.252005-11-042006-02-052005-11-04
0501107 05央行票据107 2005-11-0315099.38价格招标贴现 1.23090.52005-11-042006-05-08
回购发行
交易日期 回购品种 回购交易类型回购交易方式
招标数量
(亿元)
招标利率
(%)
2005-11-01 28天 正回购 利率招标 1001.03
票据到期
债券代码 债券简称 发行日期
发行总额
(亿元)
发行价格
(元)
发行方式计息方式 参考收益率
债券期限
(年)
起息日期 到期日期 上市日期
401083 04央行票据83 2004-11-02 8096.55价格招标贴现 3.573312004-11-032005-11-032004-11-03
501079 05央行票据79 2005-08-0415099.73价格招标贴现 1.08590.252005-08-052005-11-042005-08-05
回购到期
交易日期 回购品种 回购交易类型回购交易方式
招标数量
(亿元)
招标利率
(%)
2005-08-04 91天 正回购 利率招标 2001.06
发行回笼
(亿元)
到期投放
(亿元)
净回笼总额
(亿元)
票据回笼净额
(亿元)
回购回笼净额
(亿元)
950 430 520 620 -100
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2005年10月31日—11月04日 债 券 周 刊
下周债市预告2005-11-07 — 11-11
票据到期
债券代码 债券简称 发行日期
发行总额
(亿元)
发行价格
(元)
发行方式计息方式 参考收益率
债券期限
(年)
起息日期 到期日期 上市日期
0401085 04央行票据85 2004-11-09 12096.6价格招标贴现 3.519712004-11-102005-11-102004-11-10
0501081 05央行票据81 2005-08-1115099.73 价格招标贴现 1.08590.252005-08-122005-11-112005-08-12
回购到期
交易日期 回购品种 回购交易类型回购交易方式
招标数量
(亿元)
招标利率
(%)
2005-10-11 28天 正回购 利率招标 1001.02
近26周央行公开市场操作情况
公开市场资金投放
/回笼
-1000-800-600-400-200
0
2004006004-295-276-177-87-298-199-99-3010-28亿元
央行票据
与回购利率
0.50
%
0.70
%
0.90
%
1.10
%
1.30
%
1.50
%
1.70
%
1.90
%
2.10
%
2.30
%4-295-276-177-87-298-199-99
1Y央票
6M央票
3M正回
购
图中纵轴正值表示资金投放,负值表示资金回笼.横轴为各周周末.
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2005年10月31日—11月04日 债 券 周 刊
本周交易所回购收盘行情相关数据2005-10-31 — 11-04
代码 简称 周收盘(%) 前周收盘(%) 周涨跌(%) 周成交额(亿元) 周成交增额(亿元) 周成交额增幅(%)
201008 R001 1.550 1.265 22.530 107.228 -8.975 -7.72
201009 R002 2.065 2.425 -14.850 2.625 0.519 24.64
201000 R003 0.695 0.600 15.830 14.924 -0.062 -0.41
201010 R004 1.350 1.480 -8.780 8.449 -3.827 -31.17
201001 R007 1.500 1.500 0.000 146.983 4.015 2.81
201002 R014 1.500 1.570 -4.460 13.283 -27.388 -67.34
201003 R028 1.550 1.590 -2.520 20.165 -58.779 -74.46
201004 R091 1.700 1.700 0.000 2.301 -1.459 -38.80
201005 R182 1.900 1.970 -3.550 0.433 -1.686 -79.57
202001 RC001 1.620 1.260 28.570 14.134 12.236 644.68
202003 RC003 2.100 2.000 5.000 1.730 -0.061 -3.41
202007 RC007 1.550 1.615 -4.020 12.038 0.664 5.84
本周交易所国债行情相关数据2005-10-31 — 11-04
代码 简称 到期日
期限
(年)
剩余期
限(年)
票面利
率(%)
发行总
额(亿)
应计利
息(元)
收盘净
价(元)
周涨跌
(元)
周涨跌
幅(%)
周振幅
(%)
周成交额
(亿元)
周成交增
额(亿元)
周成交额
增幅(%)
到期收
益率(%)
修正久期
凸性
010502 05国债(2) 2006-3-15 1 0.36 — 300.00 — 99.47 -0.01 -0.01 0.120 0.2580 -0.3586 -58.16 1.49 0.35 0.47
010506 05国债(6) 2006-6-14 1 0.61 — 353.80 — 99.18 0.01 0.01 0.930 0.0071 -0.0106 -59.89 1.36 0.60 0.95
000696 96国债(6) 2006-6-14 10 0.61 11.83 255.30 4.67 107.15 -0.17 -0.16 0.500 0.0375 -0.0036 -8.76 0.02 0.61 0.98
010405 04国债(5) 2006-6-15 2 0.61 — 635.30 — 99.23 -0.01 -0.01 0.100 4.9852 -1.0919 -17.97 1.27 0.60 0.96
010510 05国债(10)2006-9-15 1 0.86 — 331.70 — 99.14 0.16 0.16 0.240 0.0034 -0.0005 -12.82 1.01 0.85 1.58
010411 04国债(11)2006-12-15 2 1.11 2.98 256.60 2.65 101.77 -0.03 -0.03 0.180 0.2468 -0.0490 -16.57 1.36 1.07 2.23
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2005年10月31日—11月04日 债 券 周 刊
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代码 简称 到期日
期限
(年)
剩余期
限(年)
票面利
率(%)
发行总
额(亿)
应计利
息(元)
收盘净
价(元)
周涨跌
(元)
周涨跌
幅(%)
周振幅
(%)
周成交额
(亿元)
周成交增
额(亿元)
周成交额
增幅(%)
到期收
益率(%)
修正久期
凸性
010507 05国债(7) 2007-7-15 2 1.69 1.58 350.80 0.49 99.99 0.41 0.41 0.500 0.0292 0.0270 1227.27 1.58 1.65 4.37
009905 99国债(5) 2007-8-20 8 1.79 3.28 160.00 0.69 102.73 -0.37 -0.36 0.570 0.0582 -0.3533 -85.86 1.71 1.73 4.73
009704 97国债(4) 2007-9-5 10 1.84 9.78 130.00 1.63 117.32 0.02 0.02 0.980 0.0144 -0.0100 -40.98 0.29 1.75 4.88
010214 02国债14 2007-10-24 5 1.97 2.65 224.00 0.09 100.38 -0.13 -0.13 0.360 4.1455 -0.5140 -11.03 2.45 1.90 5.48
010010 20国债(10)2007-11-14 7 2.03 R+.38 120.00 2.30 100.32 -0.21 -0.21 0.480 2.3674 0.3783 19.02 2.19 1.92 5.66
010103 21国债(3) 2008-4-24 7 2.47 3.27 120.00 1.75 101.68 -0.34 -0.33 0.310 2.3799 0.4236 21.65 2.55 2.32 7.76
010508 05国债(8) 2008-8-15 3 2.78 1.93 324.50 0.43 99.74 0.04 0.04 0.220 0.0023 -0.0112 -82.96 2.02 2.67 9.82
010115 21国债(15)2008-12-18 7 3.12 3.00 200.00 2.65 100.75 -0.23 -0.23 1.240 2.6213 0.0789 3.10 2.74 2.87 11.39
010403 04国债(3) 2009-4-20 5 3.46 4.42 641.60 2.41 107.00 -0.62 -0.58 0.540 0.5316 -0.1348 -20.23 2.28 3.15 13.47
010210 02国债(10)2009-8-16 7 3.78 2.39 200.00 0.53 98.54 0.21 0.21 0.980 2.3441 -0.5340 -18.55 2.80 3.54 16.29
009908 99国债(8) 2009-9-23 10 3.89 3.30 200.00 0.39 101.80 0.02 0.02 0.440 1.9922 -0.1495 -6.98 2.80 3.60 16.83
010408 04国债(8) 2009-10-20 5 3.96 4.30 336.10 0.19 106.97 -0.58 -0.54 0.870 0.1637 -0.3821 -70.01 2.43 3.64 17.26
010215 02国债15 2009-12-6 7 4.09 2.93 340.00 2.68 101.38 -0.62 -0.61 0.740 0.2645 -0.3480 -56.82 2.57 3.72 18.17
010301 03国债(1) 2010-2-19 7 4.30 2.66 700.00 1.89 100.53 -0.33 -0.33 1.850 0.4657 -1.4742 -75.99 2.52 3.94 20.05
010503 05国债(3) 2010-4-26 5 4.48 3.30 333.90 1.74 102.86 -0.94 -0.91 0.620 0.0471 -0.1328 -73.82 2.61 4.06 21.26
010004 20国债(4) 2010-5-23 10 4.55 R+.62 140.00 1.18 100.40 0.02 0.02 0.540 1.7559 0.4136 30.81 2.50 4.20 22.36
010307 03国债(7) 2010-8-20 7 4.80 2.66 360.00 0.56 100.03 -0.72 -0.71 1.190 0.4966 -0.5606 -53.03 2.65 4.42 24.53
010511 05国债(11)2010-10-20 5 4.96 2.14 333.50 0.09 99.65 99.65 -0.14 0.370 0.1124 0.1124 0.00 2.21 4.65 26.73
010311 03国债(11)2010-11-19 7 5.04 3.50 310.00 3.37 104.41 -0.29 -0.28 1.110 0.1147 -0.7500 -86.74 2.55 4.46 25.65
010404 04国债(4) 2011-5-25 7 5.56 4.89 317.50 2.20 112.40 0.14 0.12 0.720 0.2169 -0.1342 -38.22 2.47 4.82 29.77
010407 04国债(7) 2011-8-25 7 5.81 4.71 312.90 0.93 111.38 -0.42 -0.38 0.540 0.0372 -0.8977 -96.02 2.57 5.08 32.51
010110 21国债(10)2011-9-25 10 5.89 2.95 200.00 0.33 99.19 -0.09 -0.09 0.280 2.0439 -3.0813 -60.12 3.10 5.31 34.64
010112 21国债(12)2011-10-30 10 5.99 3.05 200.00 0.05 99.70 -0.28 -0.28 0.440 1.0656 -2.5172 -70.26 3.10 5.39 35.62
010410 04国债(10)2011-11-25 7 6.06 4.86 359.10 4.59 112.28 -0.57 -0.51 0.480 0.7528 0.3632 93.22 2.64 5.09 33.66
010203 02国债(3) 2012-4-18 10 6.46 2.54 200.00 1.40 96.15 -0.28 -0.29 0.560 0.6015 -0.5121 -45.99 3.21 5.76 40.57
010505 05国债(5) 2012-5-25 7 6.56 3.37 307.80 1.51 104.00 0.20 0.19 1.110 0.1096 -0.1741 -61.37 2.69 5.77 41.11
2005年10月31日—11月04日 债 券 周 刊
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代码 简称 到期日
期限
(年)
剩余期
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票面利
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额(亿)
应计利
息(元)
收盘净
价(元)
周涨跌
(元)
周涨跌
幅(%)
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(%)
周成交额
(亿元)
周成交增
额(亿元)
周成交额
增幅(%)
到期收
益率(%)
修正久期
凸性
010509 05国债(9) 2012-8-25 7 6.81 2.83 319.40 0.56 100.47 0.01 0.01 0.470 0.0901 -0.2818 -75.77 2.75 6.09 44.99
010308 03国债(8) 2013-9-17 10 7.87 3.02 163.80 0.41 98.01 -0.44 -0.45 0.490 1.6845 0.8660 105.80 3.31 6.86 56.83
010501 05国债(1) 2015-2-28 10 9.32 4.44 300.00 0.84 110.70 0.01 0.01 1.210 0.0309 -0.0512 -62.36 3.16 7.87 73.68
010213 02国债13 2017-9-20 15 11.89 2.60 240.00 0.33 90.87 -0.23 -0.25 0.720 1.3439 -0.4866 -26.58 3.55 9.86 112.10
010107 21国债(7) 2021-7-31 20 15.75 4.26 240.00 1.13 107.86 -0.24 -0.22 0.620 0.7718 -0.4919 -38.93 3.60 11.41 162.43
010303 03国债(3) 2023-4-17 20 17.46 3.40 260.00 0.18 96.95 -0.22 -0.23 0.600 1.2849 -4.0685 -76.00 3.63 13.12 211.86
010504 05国债(4) 2025-5-15 20 19.54 4.11 339.20 1.96 107.70 -0.20 -0.19 1.210 0.1132 -0.0481 -29.82 3.57 13.60 239.71
本周交易所企业债行情相关数据2005-10-31 — 11-04
代码 简称 到期日
期限
(年)
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限(年)
票面利
率(%)
发行总
额(亿)
应计利
息(元)
收盘全
价(元)
周涨跌
(元)
周涨跌
幅(%)
周振幅
(%)
周成交额
(亿元)
周成交增
额(亿元)
周成交额
增幅(%)
到期收
益率(%)
修正久期
凸性
120206 02武钢(3)2005-11-5 3 0.00 3.50 5.00 10.50 110.45 0.00 0.00 0.000 0.0000 -0.1999 -100.00 17.97 0.00 0.00
129904 98中信(7)2006-6-16 7 0.61 5.48 7.00 2.13 104.00 0.00 0.00 0.420 0.0284 0.0081 39.90 2.33 0.60 0.95
129805 98三峡(8)2007-1-18 8 1.21 6.20 10.00 4.94 109.18 -0.57 -0.52 1.040 0.0219 -0.0697 -76.09 2.56 1.12 2.40
129905 98石油债 2007-9-8 8 1.84 4.50 13.50 0.72 103.80 -0.55 -0.53 0.780 0.0273 -0.1076 -79.76 2.75 1.75 4.82
120202 02中移(5)2007-10-28 5 1.98 3.50 30.00 0.08 101.99 -0.29 -0.28 1.130 0.1053 -0.9177 -89.71 2.49 1.90 5.49
111016 01广核债 2008-12-11 7 3.10 4.12 25.00 3.71 106.02 0.32 0.30 0.510 0.0088 0.0031 54.39 3.32 2.78 10.88
129902 98中铁(3)2009-10-13 10 3.94 4.50 24.00 0.28 103.66 -0.16 -0.15 0.860 0.0376 -0.0327 -46.51 3.56 3.57 16.65
120207 02武钢(7)2009-11-5 7 4.01 4.02 15.00 4.02 102.30 -3.80 -3.20 3.680 0.2699 0.2229 474.26 4.50 3.47 16.28
129903 99三峡债 2010-7-25 10 4.72 R+1.7530.00 1.05 102.33 -0.17 -0.17 0.950 0.0051 -0.0848 -94.33 3.43 4.23 22.86
120101 01中移动 2011-6-18 10 5.62 R+1.7550.00 1.43 102.42 0.14 0.14 0.730 0.1377 -0.0001 -0.07 3.53 4.93 30.64
111015 01三峡102011-11-8 10 6.01 R+1.7520.00 3.70 104.65 0.00 0.00 0.220 0.0198 -0.0010 -4.81 3.55 5.12 33.63
120288 02金茂债 2012-4-28 10 6.49 4.22 10.00 2.21 104.00 -0.11 -0.11 2.070 0.0157 0.0023 17.16 3.90 5.48 37.95
120205 02渝城投 2012-12-9 10 7.10 4.32 15.00 3.92 107.08 0.09 0.08 0.070 0.0095 0.0004 4.40 3.80 5.83 43.52
2005年10月31日—11月04日 债 券 周 刊
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代码 简称 到期日
期限
(年)
剩余期
限(年)
票面利
率(%)
发行总
额(亿)
应计利
息(元)
收盘全
价(元)
周涨跌
(元)
周涨跌
幅(%)
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(%)
周成交额
(亿元)
周成交增
额(亿元)
周成交额
增幅(%)
到期收
益率(%)
修正久期
凸性
120307 03浦发债 2013-1-13 10 7.20 4.29 15.00 3.48 105.39 -0.05 -0.05 1.070 0.0026 0.0007 36.84 3.98 5.91 44.53
120308 03沪杭甬债2013-1-24 10 7.23 4.29 10.00 3.35 105.11 -0.06 -0.06 0.750 0.0304 0.0189 164.35 4.00 5.93 44.87
120302 03苏园建 2013-7-18 10 7.71 4.30 10.00 1.30 104.20 -0.07 -0.07 0.970 0.0123 0.0103 515.00 3.85 6.41 51.19
120309 03苏交通 2013-11-21 10 8.05 4.61 18.00 4.41 108.85 0.26 0.24 0.63 0.192 -0.5049 -72.45 3.95 6.40 52.81
111020 03华能1 2013-12-9 10 8.10 4.60 30.00 4.17 108.31 0.16 0.15 0.780 0.0077 -0.0010 -11.49 3.99 6.44 53.43
111021 03华能2 2013-12-9 10 8.10 R+1.810.00 3.43 104.93 0.00 0.00 0.000 0.0000 -0.0002 -100.00 3.56 6.66 55.98
120304 03电网(1)2013-12-31 10 8.16 4.61 30.00 3.90 109.00 1.00 0.93 5.930 0.0798 0.0651 442.86 3.87 6.51 54.41
120305 03电网(2)2013-12-31 10 8.16 R+1.7520.00 3.16 104.50 0.20 0.19 0.480 0.0011 -0.0020 -64.52 3.54 6.74 56.98
111022 04首旅债 2014-2-19 10 8.30 R+1.7510.00 2.65 103.55 -0.22 -0.21 0.140 0.0103 0.0091 758.33 3.60 6.86 58.80
120483 04中石化 2014-2-24 10 8.31 4.61 35.00 3.21 107.98 0.38 0.35 0.360 0.0009 -0.0038 -80.85 3.92 6.65 56.37
120482 04通用债 2014-3-31 10 8.41 R+1.7510.00 2.24 103.30 -0.04 -0.04 0.280 0.0009 0.0004 80.00 3.58 6.97 60.40
120489 04南网(1)2014-9-17 10 8.87 5.3 10.00 0.71 110.75 -0.85 -0.76 1.63 0.0041 -0.0037 -47.44 3.93 7.06 62.75
120485 04国电(1)2014-9-22 10 8.89 5.30 24.44 0.64 110.32 -0.32 -0.29 2.040 0.0152 0.0072 90.00 3.98 7.07 62.86
111024 04华电1 2014-9-29 10 8.91 5.4 29.80 0.55 111.50 0.00 0 0 0.0004 -0.0004 -50.00 3.92 7.08 63.04
120488 04京地铁 2014-12-15 10 9.12 R+2.7220.00 4.18 114.50 1.50 1.33 1.320 0.0009 0.0005 125.00 3.36 7.18 66.11
120501 05申能债 2015-2-2 10 9.25 R+2.710.00 3.54 112.99 0.00 0.00 0.000 0.0000 -0.0001 -100.00 3.46 7.30 67.96
120503 05渝水务 2015-4-26 10 9.48 5.05 17.00 2.67 110.07 0.00 0.00 0.100 0.0013 0.0005 62.50 4.09 7.35 68.94
120502 05苏园建 2015-5-19 10 9.54 5.05 12.00 2.35 110.80 -0.20 -0.18 0.900 0.0010 0.0005 100.00 3.96 7.43 70.18
120505 05华电债 2015-6-30 10 9.66 4.98 20.00 1.75 109.52 -0.28 -0.26 0.990 0.0079 0.0043 119.44 3.99 7.55 72.09
120510 05国网(2)2015-7-8 10 9.68 R+2.2510.00 1.39 107.59 -0.11 -0.1 1.21 0.0012 0.0008 200.00 3.46 7.82 75.97
120509 05国网(1)2015-7-8 10 9.68 4.98 30.00 1.64 109.21 -0.12 -0.11 9.99 0.1963 0.1923 4807.50 4.02 7.56 72.36
120516 05中电投 2015-7-12 10 9.69 4.98 20.00 1.58 109.23 0.04 0.04 0.13 0.0018 -0.0016 -47.06 4.01 7.58 72.55
120511 05沪建(1)2015-7-27 10 9.73 4.98 20.00 1.38 109.20 0.12 0.11 1.18 0.0162 0.0099 157.14 3.99 7.62 73.23
120102 01三峡债 2016-11-8 15 11.02 5.21 30.00 5.17 115.70 0.70 0.61 0.650 0.1053 0.0596 130.42 4.01 8.07 85.73
111018 02电网152017-6-19 15 11.63 4.86 35.00 1.85 110.63 0.63 0.57 1.840 0.1213 0.0912 302.99 3.90 8.77 98.04
120203 02中移(15)2017-10-28 15 11.99 4.50 50.00 0.10 105.61 1.06 1.01 1.240 0.2521 0.0777 44.55 3.91 9.22 106.26
2005年10月31日—11月04日 债 券 周 刊
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代码 简称 到期日
期限
(年)
剩余期
限(年)
票面利
率(%)
发行总
额(亿)
应计利
息(元)
收盘全
价(元)
周涨跌
(元)
周涨跌
幅(%)
周振幅
(%)
周成交额
(亿元)
周成交增
额(亿元)
周成交额
增幅(%)
到期收
益率(%)
修正久期
凸性
111019 02广核债 2017-11-11 15 12.03 4.50 40.00 4.43 110.40 0.93 0.85 1.190 0.0917 -0.0228 -19.91 3.87 8.89 102.79
120204 02苏交通 2017-12-12 15 12.11 4.51 15.00 4.05 109.20 0.90 0.83 0.830 0.0620 -0.0179 -22.40 3.96 8.95 103.87
120301 03沪轨债 2018-2-19 15 12.30 4.51 40.00 3.20 108.10 0.00 0.00 1.400 0.0645 -0.0264 -29.04 3.99 9.12 107.20
120306 03中电投 2018-12-8 15 13.10 5.02 30.00 4.57 114.12 0.82 0.72 1.570 0.0260 -0.5649 -95.60 4.06 9.29 114.06
120486 04国电(2)2019-9-22 15 13.89 5.60 15.56 0.68 116.50 0.00 0.00 0.000 0.0007 -0.0014 -66.67 4.08 9.85 125.84
120506 05大唐债 2020-4-29 15 14.49 5.28 30.00 2.75 113.90 0.00 0.00 0.000 0.0043 0.0022 104.76 4.23 10.03 132.87
111026 05粤交通 2020-6-29 15 14.66 5.3 15.00 1.87 115.15 -1.15 -0.99 0.12 0.0073 -0.0741 -91.03 4.08 10.24 137.16
120512 05沪建(2)2020-7-27 15 14.74 5.18 10.00 1.43 113.30 -1.18 -1.03 0.32 0.0037 0.0026 236.36 4.09 10.35 139.49
120508 05铁道债 2020-7-29 15 14.74 4.85 50.00 1.32 109.60 0.00 0 0 0 -0.0004 -100.00 4.09 10.48 142.00
111023 03中铁债 2021-8-25 18 15.82 4.63 30.00 0.91 106.25 -1.75 -1.62 1.830 0.0150 -0.0107 -41.63 4.16 11.11 160.01
120201 02三峡债 2022-9-20 20 16.89 4.76 50.00 0.60 108.99 -0.10 -0.09 1.660 0.1482 0.0528 55.35 4.06 11.65 176.81
120303 03三峡债 2033-8-1 30 27.76 4.86 30.00 1.28 110.00 0.34 0.31 4.570 0.2982 0.2151 258.84 4.31 15.44 342.32
本周可转债行情相关数据2005-10-31 — 11-04
代码 简称
周收盘
(元)
周涨跌
(元)
周涨跌
幅(%)
周振幅
(%)
周成交
额(亿元)
周成交增
额(亿元)
周成交额
增幅(%)
实际转股
价(元/股)
转换价值
(元)
债券转股溢
价率(%)
转换平价
(元)
基础股票周
涨跌幅(%)
基础股票周
收盘价(元)
基础股
票简称
126301 丝绸转2 98.480 -0.190 -0.19 0.540 0.2096 0.1739 487.11 3.00 78.67 25.19 2.95 1.720 2.360 丝绸股份
100087 水运转债 98.530 0.000 0.00 0.000 0.0000 -0.0157 -100.00 5.56 82.37 19.61 5.48 0.000 4.580 南京水运
110219 南山转债 99.990 0.110 0.11 0.500 0.0529 -0.0585 -52.51 6.50 83.85 19.25 6.50 0.930 5.450 南山实业
100117 西钢转债 100.050 0.170 0.17 15.250 0.0825 0.0248 42.98 5.34 48.88 104.70 5.34 -2.250 2.610 西宁特钢
125959 首钢转债 100.450 0.000 0.00 0.000 0.0000 -0.9648 -100.00 3.63 86.78 15.76 3.65 0.000 3.150 首钢股份
125729 燕京转债 101.000 -0.180 -0.18 1.530 0.1596 0.1083 211.11 7.06 82.01 23.15 7.13 2.120 5.790 燕京啤酒
125936 华西转债 101.340 0.000 0.00 0.000 0.0000 -0.0015 -100.00 6.46 61.92 63.66 6.55 0.000 4.000 华西村
125488 晨鸣转债 101.350 0.370 0.37 1.140 0.4674 0.1127 31.77 6.59 63.28 60.17 6.68 -2.800 4.170 晨鸣纸业
2005年10月31日—11月04日 债 券 周 刊
请参阅最后一页重要声明 11
代码 简称
周收盘
(元)
周涨跌
(元)
周涨跌
幅(%)
周振幅
(%)
周成交
额(亿元)
周成交增
额(亿元)
周成交额
增幅(%)
实际转股
价(元/股)
转换价值
(元)
债券转股溢
价率(%)
转换平价
(元)
基础股票周
涨跌幅(%)
基础股票周
收盘价(元)
基础股
票简称
100016 民生转债 101.680 0.000 0.00 0.000 0.0000 -0.0162 -100.00 4.02 89.55 13.54 4.09 -0.040 3.600 民生银行
125822 海化转债 101.860 -1.320 -1.28 2.030 0.1991 0.1147 135.90 4.70 85.32 19.39 4.79 1.260 4.010 山东海化
100196 复星转债 102.260 0.280 0.27 1.290 0.6357 0.5733 918.75 5.03 92.45 10.62 5.14 3.790 4.650 复星实业
110874 创业转债 102.670 -0.230 -0.22 0.480 0.0007 -0.0026 -78.79 6.08 60.53 69.63 6.24 4.840 3.680 创业环保
110010 包钢转债 103.010 0.490 0.48 1.370 0.1299 -0.1444 -52.64 4.15 101.20 1.78 4.27 1.690 4.200
110001 邯钢转债 103.660 0.380 0.37 0.510 0.2883 -0.2726 -48.60 3.36 84.82 22.21 3.48 1.060 2.850 邯郸钢铁
125937 金牛转债 104.000 0.000 0.00 0.000 0.0000 0.0000 0.00 6.44 75.93 36.97 6.70 -1.410 4.890 金牛能源
100567 山鹰转债 104.450 -0.260 -0.25 15.020 0.1145 0.0750 189.87 3.32 93.98 11.15 3.47 -2.800 3.120 山鹰纸业
110317 营港转债 104.900 0.100 0.10 0.700 0.3954 0.2331 143.62 10.25 83.90 25.03 10.75 1.300 8.600 营口港
110036 招行转债 104.910 0.410 0.39 1.030 1.1690 -0.9071 -43.69 6.23 100.48 4.41 6.54 1.130 6.260 招商银行
125932 华菱转债 105.120 1.640 1.58 2.320 3.0596 2.8130 1140.71 4.40 104.09 0.99 4.63 3.850 4.580 华菱管线
100726 华电转债 105.150 -0.320 -0.30 0.740 0.0648 -0.0233 -26.45 4.41 68.25 54.06 4.64 1.010 3.010 华电能源
100236 桂冠转债 105.430 -0.170 -0.16 0.280 0.1356 -0.0747 -35.52 6.18 64.72 62.89 6.52 -3.610 4.000 桂冠电力
100177 雅戈转债 106.510 1.010 0.96 3.320 0.1603 0.0321 25.04 3.35 99.40 7.15 3.57 0.600 3.330 雅戈尔
100795 国电转债 107.450 -0.280 -0.26 0.520 0.2389 -0.4548 -65.56 6.59 88.32 21.67 7.08 3.190 5.820 国电电力
126002 万科转2 110.210 3.110 2.90 3.540 1.0205 0.3173 45.12 3.55 111.27 -0.95 3.91 3.950 3.950 深万科A
110037 歌华转债 111.000 -0.200 -0.18 4.130 0.6173 -1.1280 -64.63 12.35 110.93 0.06 13.71 -1.370 13.700 歌华有线
125630 铜都转债 113.600 0.000 0.00 0.000 0.0000 0.0000 0.00 4.45 84.04 35.17 5.06 1.080 3.740 铜都铜业
110418 江淮转债 130.400 0.000 0.00 0.000 0.0000 0.0000 0.00 5.62 131.85 -1.10 7.33 0.000 7.410 江淮汽车
100096 云化转债 134.870 -2.130 -1.55 25.000 0.0036 0.0035 3500.00 6.80 125.88 7.14 9.17 -2.730 8.560 云天化
125930 丰原转债 145.010 0.000 0.00 0.000 0.0000 0.0000 0.00 4.80 159.79 -9.25 6.96 0.000 7.670 丰原生化
125069 侨城转债 158.000 0.000 0.00 0.000 0.0000 0.0000 0.00 6.15 167.64 -5.75 9.72 -0.670 10.310 华侨城A
2005年10月31日—11月04日 债 券 周 刊
本周可转债基本情况相关数据2005-10-31 — 11-04
代码 简称
周收盘
(元)
周涨跌
幅(%)
周振幅
(%)
转换期起始日
剩余期
限(年)
债券到期日
债券基准
利率(%)
实际转股
价(元/股)
转换价
值(元)
债券转股
溢价率(%)
转换平
价(元)
基础股票周
收盘价(元)
基础股票周
涨跌幅(%)
100016 民生转债101.680 0.00 0.00 2003-8-27 2.32 2008-2-27 1.50 4.02 89.55 13.54 4.09 3.600 -0.040
100087 水运转债98.530 0.00 0.00 2003-8-13 1.77 2007-8-13 0.90 5.56 82.37 19.61 5.48 4.580 0.000
100096 云化转债134.870 -1.55 25.00 2004-3-10 0.85 2006-9-10 1.60 6.80 125.88 7.14 9.17 8.560 -2.730
100117 西钢转债100.050 0.17 15.25 2004-2-11 2.77 2008-8-11 1.20 5.34 48.88 104.70 5.34 2.610 -2.250
100177 雅戈转债106.510 0.96 3.32 2003-10-3 0.41 2006-4-3 1.00 3.35 99.40 7.15 3.57 3.330 0.600
100196 复星转债102.260 0.27 1.29 2004-4-28 2.98 2008-10-28 1.60 5.03 92.45 10.62 5.14 4.650 3.790
100236 桂冠转债105.430 -0.16 0.28 2004-6-30 2.66 2008-6-30 1.10 6.18 64.72 62.89 6.52 4.000 -3.610
100567 山鹰转债104.450 -0.25 15.02 2003-12-16 2.62 2008-6-16 1.50 3.32 93.98 11.15 3.47 3.120 -2.800
100726 华电转债105.150 -0.30 0.74 2003-12-3 2.58 2008-6-3 1.50 4.41 68.25 54.06 4.64 3.010 1.010
100795 国电转债107.450 -0.26 0.52 2004-1-18 2.70 2008-7-18 0.80 6.59 88.32 21.67 7.08 5.820 3.190
110001 邯钢转债103.660 0.37 0.51 2004-5-26 3.06 2008-11-26 1.00 3.36 84.82 22.21 3.48 2.850 1.060
110010 包钢转债103.010 0.48 1.37 2005-5-10 4.02 2009-11-10 1.30 4.15 101.20 1.78 4.27 4.200 1.690
110036 招行转债104.910 0.39 1.03 2005-5-10 4.02 2009-11-10 1.00 6.23 100.48 4.41 6.54 6.260 1.130
110037 歌华转债111.000 -0.18 4.13 2004-11-12 3.52 2009-5-12 1.30 12.35 110.93 0.06 13.71 13.700 -1.370
110219 南山转债99.990 0.11 0.50 2005-4-19 3.96 2009-10-19 1.50 6.50 83.85 19.25 6.50 5.450 0.930
110317 营港转债104.900 0.10 0.70 2004-11-20 3.54 2009-5-20 1.80 10.25 83.90 25.03 10.75 8.600 1.300
110418 江淮转债130.400 0.00 0.00 2004-10-15 3.45 2009-4-15 1.20 5.62 131.85 -1.10 7.33 7.410 0.000
110874 创业转债102.670 -0.22 0.48 2005-7-1 3.66 2009-7-1 1.70 6.08 60.53 69.63 6.24 3.680 4.840
125069 侨城转债158.000 0.00 0.00 2004-7-1 1.16 2006-12-31 1.20 6.15 167.64 -5.75 9.72 10.310 -0.670
125488 晨鸣转债101.350 0.37 1.14 2005-3-15 3.87 2009-9-15 1.50 6.59 63.28 60.17 6.68 4.170 -2.800
125630 铜都转债113.600 0.00 0.00 2003-11-21 2.55 2008-5-21 1.20 4.45 84.04 35.17 5.06 3.740 1.080
125729 燕京转债101.000 -0.18 1.53 2003-10-16 1.95 2007-10-16 1.20 7.06 82.01 23.15 7.13 5.790 2.120
125822 海化转债101.860 -1.28 2.03 2005-3-7 3.84 2009-9-7 1.50 4.70 85.32 19.39 4.79 4.010 1.260
125930 丰原转债145.010 0.00 0.00 2003-10-27 2.47 2008-4-24 1.80 4.80 159.79 -9.25 6.96 7.670 0.000
请参阅最后一页重要声明 12
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125932 华菱转债105.120 1.58 2.32 2005-1-16 3.70 2009-7-16 1.00 4.40 104.09 0.99 4.63 4.580 3.850
125936 华西转债101.340 0.00 0.00 2004-3-1 2.83 2008-9-1 1.60 6.46 61.92 63.66 6.55 4.000 0.000
125937 金牛转债104.000 0.00 0.00 2005-2-11 3.77 2009-8-11 1.60 6.44 75.93 36.97 6.70 4.890 -1.410
125959 首钢转债100.450 0.00 0.00 2004-6-16 3.12 2008-12-16 1.50 3.63 86.78 15.76 3.65 3.150 0.000
126002 万科转2110.210 2.90 3.54 2005-3-24 3.89 2009-9-24 1.00 3.55 111.27 -0.95 3.91 3.950 3.950
126301 丝绸转298.480 -0.19 0.54 2003-3-10 1.85 2007-9-9 1.80 3.00 78.67 25.19 2.95 2.360 1.720
指标说明:
转换价值(元)= 基础股票股价×100/最新转股价
债券转股溢价率(%)=(转债价格-转换价值)/转换价值
转换平价(元)= 转债价格/(100/转股价格)
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